很多新人对外汇保证金交易缺乏了解，不知道该从哪里入手。本文将系统介绍外汇投资的入门知识。

包括外汇平台的挑选方法、开户、出入金教学、外汇报价、点差、杠杆、交易策略等。

文章目录

一.外汇交易是什么？它是如何运作的？

外汇交易（FX或Forex）是将一种国家货币转换为另一种国家货币。交易者预测货币价格的潜在变化方向(升值/贬值)，并试图根据价格波动来获取收益。

外汇交易涉及同时买卖两种货币。例如，如果你买入欧元/日元，这意味着买入欧元卖出日元，如果你卖出这对货币，则意味着通过卖出欧元而买入日元。

外汇交易是如何运作的？

外汇交易没有中心化的交易所，货币透过银行网络进行买卖。外汇市场每周开放5天，每天24小时。全球外汇市场主要有4个主要交易时段，即悉尼、伦敦、纽约和东京。

最受欢迎的外汇市场类型是即期外汇市场(也称现货交易)。在外汇交易中，即期交易涉及使用在线交易平台以电子方式交换货币对。其他市场类型包括远期外汇市场和期货外汇市场。

货币对的市场流动性取决于外汇交易时段。例如，在伦敦和纽约交易时段汇合期间，欧元/美元货币对(EURUSD)表现出大量变动性和流动性。澳元/美元(AUDUSD)在东京和伦敦时段最为活跃。

投资人如果知道应该在什么时候交易，更容易在外汇市场上抓住波动获利！

技术的进步已经让投资者可以透过在线在线外汇交易商进入外汇市场，具体是通过外汇交易平台完成，例如，MetaTrader4、MetaTrader 5。

在线交易的兴起为使 CFD交易铺平了道路。这些是杠杆产品，让交易者能够以相当于一小部分全部交易价值的初始投资来建仓。

外汇交易商诞生背景

货币的交换可以追溯到公元前600年的金银铸币，当时第一个官方货币诞生了。

1946年，二次世界大战后，金本位制崩溃，被布雷顿森林体系所取代。美元被确立为世界储备货币。

1973年，官方改用自由浮动汇率制（free floating system）。

1996年，线上外汇交易商诞生，一般投资人可参与外汇保证金交易。

2005年，革命性的外汇交易平台MetaTrader4发布，它是专为外汇交易者而设计的平台，具有实时定价功能。

现在，外汇日均交易量达5万亿，外汇市场成为全球最大的金融市场。

二.外汇报价/汇率/点差

在说明外汇点差之前，先介绍一下外汇交易的报价方式。也就是在报价的过程中，外汇的点差就形成了。

1.外汇报价

在外汇交易市场中，所有的货币对都是由两种货币组成的，简单的理解就是：

如欧元/美元（EUR/USD）或美元/日元（USD/JPY）。货币以3个字母的ISO代码表示，如EUR（欧元）、GBP（英镑）和USD（美元）。

例如，欧元/美元交易价格为1.11510，这意味着购买1个单位欧元，需要1.11510美元。

外汇的报价方式如下：

较高的价格1.11510美元是买入价格，而1.11500美元是卖出价格。卖出价格是买方愿意为货币支付的最高价格。买入价格是卖方愿意接受的相同货币的最低价格。

这个汇率不断波动，具体取决于供需、市场情绪和外部事件等。

当欧美兑美元的汇率上涨时表示欧元在升值，反过来当汇率下跌时表示美元在升值。

2.点差＝买入价-卖出价

在外汇交易平台MT4/MT5的交易品种栏中，可以看到所有的货币对都有两种报价，买价（ASK/蓝线）和（BID/红线），买价和卖价之间的差价即为“点差”！

点差取决于你选择的货币对和外汇交易商。提供ECN（电子通信网络）定价的持牌外汇经纪商可以从市场上的多个流动性提供商处获取报价。这意味着他们可以提供最低的点差。

三.造成外汇市场的价格波动的因素有哪些？

什么造成了外汇市场的价格波动呢？

有许多因素会对外汇市场产生影响。主要可以分为两类：市场参与者和宏观经济因素。

1.市场参与者

大型银行： 由于去中心化，决定汇率的是全球各大银行。巴克莱、汇丰、花旗、摩根大通和德意志银行等国际银行是最大的外汇交易商。

国际公司： 大型跨国公司以开展业务为目的而参与外汇市场。如果一家总部位于澳大利亚的公司在美国销售产品，他们必须将美元兑换成澳元，才能将收入汇回国内。

散户交易者： 指个人为了盈利而用自己的钱交易。通过在线经纪商和先进的交易平台可以更便捷地进入外汇市场，这使得散户交易者在外汇市场中的占比越来越大。

2.经济和宏观经济因素

中央银行： 通货膨胀等宏观经济统计数据对外汇市场会产生重大影响。政府和央行（例如美联储）会定期开会，评估经济状况，设定利率和货币政策——所有这些都会对外汇市场产生直接影响。

资本市场： 股票、债券和商品期货的价格也会对外汇市场产生影响。

国际贸易： 一个国家的贸易数据会对货币价值产生影响。外汇市场的价格变动将反映贸易逆差和顺差。

政策： 选举等重大政治事件尤其明显，会导致外汇市场剧烈波动。这一点从历史事件中可以明显看出，例如英国脱欧和美国的多次总统竞选活动。

3.影响汇率变动的主要因素:

外汇汇率和货币价值根据一个国家的经济健康状况而波动。代表一个国家或联盟经济的主要因素是：

四.外汇交易的流动性是什么？

外汇市场的流动性是指「一种货币按需买入或卖出的能力」。

当你交易主要货币对时，市场上有很多买家和卖家接盘。这意味着你的每笔交易，都有一个对立的玩家。

虽然你可以大量买入或卖出这些货币，但作为散户投资人的你，不会对汇率造成任何显著差异。

外汇交易流动性，为什么对交易者很重要？

外汇市场的参与者主要包括各国的中央银行、商业银行、非银行金融机构、经纪人公司、自营商及大型跨国企业等。

它们交易频繁，交易金额巨大，每笔交易均在几百万美元，甚至千万美元以上，这些机构为市场提供了充足的流动性。

流动性是市场向上或向下的推动力，是市场的灵魂，资金的方向决定了市场的方向。

对于投资人而言，外汇市场的流动性越强，交易越顺利，交易成本就越低。

像外汇交易商提供的欧元/美元、美元/日元、英镑/美元等主要货币对，在纽约和伦敦交易时段重叠期间，都具有较高的流动性。

投资人会根据资金的交易风格，从选择特定的交易时段中受益。

例如，短线交易者更喜欢美国或伦敦交易时段，因为这些交易时段往往会出现大的价格突破和百分位变动。东京时段通常是区间波动的，交易比较清淡。

流动性提供商一般会与两家以上的大型银行对接，通常会将另一个备用，以保证流动性的持续稳定。

需要注意的是，当影响巨大的行情到来的时候，很多流动性供应商会从市场撤回流动性，导致市场流动性枯竭。

因此，建议选择能与大型流动性提供商对接的外汇平台，比如，IG.com、OANDA (安达) 、Exness等。

五.外汇交易中的杠杆概念

外汇交易中通常会使用杠杆来扩大交易头寸，也称为外汇保证金交易。

交易者可以在其账户中仅使用100 美元，以100:1 的杠杆比率建立价值10,000美元的头寸。

杠杆金额是由外汇交易商提供的，相当于平台借钱给你。杠杆可以放大收益，也会也会放大你的损失。因此，外汇保证金交易中的「风险管理」很重要！

外汇交易商对你的保证金比例有一定要求，如果比例低于最低水平时，你的经纪商将发出追加保证金通知，甚至是强制平仓。

参考：外汇保证金是什么？外汇保证金交易平台开户教学+操盘介绍

参考：外汇交易中的追加保证金是什么？如何避免被追缴保证金？

参考：强制平仓（爆仓）是什么意思？如何避免爆仓？

六.外汇交易策略(技术面和基本面分析)

大部分新人都喜欢用猜测的方式来预测市场走向，这样很难赚钱。经验丰富的交易者会仔细进行市场分析，以确定货币汇率可能的变动方向。

这里使用了两种主要方法：基本面分析和技术面分析。

1.外汇基本面分析

货币价值会根据一个国家的经济健康状况而波动。基本面分析是对影响一个国家经济的所有因素的研究，也代表了其未来的趋势。

当投资者认为某个特定经济体比其他经济体更有价值时，对本国货币的需求就会增加，从而推高其价格。基本面交易者会留意这些指标来衡量一个国家的经济健康状况。主要指标如下:

货币政策：一国央行决定的利率直接影响本国货币。当利率上升时，货币价值往往会升值，反之亦然。

通货膨胀率：中央银行负责控制通货膨胀和促进就业。为此，他们有各种可用的工具，包括国家的货币政策、市场干预和量化宽松。

贸易差额：一个国家的出口和进口之间的平衡会影响货币价值。

GDP增长：一个经济体的整体健康状况由其 GDP 增长表示。货币价值往往会随着有利的 GDP 增长率而升值。

还有其他几个经济指标，如就业率、零售额、制造业指数和房地产市场数据，都会影响外汇市场。

为了跟踪经济数据，交易者使用经济日历。这是因为在重要报告发布之日，往往会出现剧烈波动。根据实际数据是否符合或超过市场共识，货币价格可升可跌。

2.外汇技术面分析

技术分析是基于市场倾向于重复其历史价格趋势的原理。为了发现这些趋势，交易者依靠技术指标和外汇图表分析。

技术指标实际上是统计公式，可以提供有关市场的重要讯息。它们分为以下几类：

趋势：例如单一平均线、趋势线、异同移动平均线（MACD）

成交量：例如能量潮指数 (OBV)、蔡金货币流量指标

动能:例如随机指标、相对强弱指数（RSI）

波动性：例如平均真实范围（ATR）、波动率指数（VIX）

目前最强大的MT4/MT5外汇交易平台预装了技术指标，让可以利用图表工具分析当前趋势和价格反转的任何可能性。根据这些指标，你可以制定自己的外汇交易策略。

七.外汇交易商怎么选？

根据每个投资人的交易偏好和交易经验不同，对外汇交易商的要求也不同。

从笔者15年间的投资经验看，新手挑选外汇交易商有三大指标：

1.规模大、牌照齐全

一般外汇交易商取得的强国牌照越多，规模也就越大。因为它要接受不同国家地区监管机构的监管要求，需要在当地开设实体办公室才能合法营业。

例如，IG.com、OANDA、ThinkMarkets 都取得了英国FCA、澳洲ASIC、日本金融厅的监管牌照，并在当地开设合规公司。

这些外汇平台都成立超过10年时间，在业界有一定规模和知名度，安全性要比一些小型平台要高！

2.点差低、交易产品丰富

点差决定你的交易成本，因此我们要尽可能选择低点差的外汇平台。

从以下连结可以查看各大平台的点差、监管牌照、交易商评价和开户出入金教学！

参考：正规外汇交易平台排名：排行、监管、点差、交易商评价！

3.中文客服、出金快

你在外汇平台开户后，出入金、交易方面都可能会遇到各种问题。如果有中文客服，沟通比较方便。

另外，处理客户出金的速度，也是评价券商服务质量的重要一环。出金较快的有ThinkMarkets、OANDA、 Exness等知名外汇平台。